09.04.2017 – 23:30

LifeWatch AG

EQS-Adhoc: LifeWatch AG: BioTelemetry Inc. Lanciert Übernahmeangebot für LifeWatch AG

EQS Group-Ad-hoc: LifeWatch AG / Schlagwort(e): Übernahmeangebot
LifeWatch AG: BioTelemetry Inc. Lanciert Übernahmeangebot für LifeWatch AG

09.04.2017 / 23:23 CET/CEST
Veröffentlichung einer Ad-hoc-Mitteilung gemäss Art. 53 KR
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BioTelemetry Inc. Lanciert Übernahmeangebot für LifeWatch AG

Zug/Schweiz und Malvern/USA - 9. April 2017 - LifeWatch AG (SIX:LIFE) und
BioTelemetry Inc. (NASDAQ:BEAT), geben heute bekannt, dass die beiden
Unternehmen eine definitive Transaktionsvereinbarung unterzeichnet haben.
BioTelemetry wird für alle ausstehenden Namensaktien von LifeWatch AG ein
Übernahmeangebot lancieren, wobei die Aktionäre entweder CHF 10.00 in bar sowie
0.1457 Aktien von BioTelemetry (im Gegenwert von CHF 4.00 pro LifeWatch Aktie,
basierend auf dem Schlusskurs von BioTelemetry am Freitag 7. April 2017)
erhalten oder CHF 8.00 in bar sowie 0.2185 Aktien von BioTelemetry (im Gegenwert
von CHF 6.00 pro LifeWatch Aktie, basierend auf dem Schlusskurs von BioTelemetry
am Freitag 7. April 2017), je nach Präferenz des Aktionärs. Der Gesamtwert der
Übernahme beläuft sich auf ca. CHF 260 Millionen. BioTelemetry wird die
Übernahme aus einer Kombination von Fremd- und Eigenkapital finanzieren. Die
Übernahme ist vom Verwaltungsrat von BioTelemetry und jenem von LifeWatch (unter
Ausschluss von Dr. Robert Bider, Antoine Hubert und Antoine Kohler) einstimmig
genehmigt worden.

Mit dem Hauptsitz in Zug und US-Geschäftstätigkeiten mit Sitz in Rosemont,
Illinois, ist LifeWatch einer der erfolgreichsten Anbieter von ferngesteuerten
diagnostischen "Digital Health" Dienstleistungen. Da beide Unternehmen einen
reichhaltigen Leistungsausweis in der Entwicklung von innovativen,
ferngesteuerten diagnostischen "Digital Health" Dienstleistungen vorweisen, wird
deren Zusammenschluss eine der umfassendsten Gesundheitsplattformen der Welt
kreieren, welche viel besser imstande sein wird, Lösungen zu liefern, um die
Herausforderungen der heutigen Gesundheitsindustrie zu meistern.

BioTelemetry erwartet, dass der Zusammenschluss signifikante Synergien über 12
bis 18 Monate nach der Übernahme generieren wird. Angenommen, die Übernahme wäre
per 1. Januar 2017 erfolgt und die Synergien wären vollständig realisiert
worden, betrüge der kombinierte und adjustierte EBITDA für 2017 rund $95 bis 100
Millionen. Die Unternehmen werden eng zusammenarbeiten, um die Integration der
beiden Organisationen bestmöglich voranzutreiben, die Stärken der beiden
Organisationen zum Tragen zu bringen und einen reibungslosen, geordneten
Übergang zu gewährleisten.

Dr. Stephan Rietiker, Chief Executive Officer von LifeWatch AG, kommentiert:
"Wir sind davon überzeugt, dass BioTelemetry der beste Partner ist, um das
künftige Potential von LifeWatch zu maximieren. Dieser Zusammenschluss eröffnet
unseren Mitarbeitern neue Möglichkeiten, unser Geschäft zu expandieren und
unsere Stärken noch mehr zum Tragen zu bringen, und bedeutet eine positive
Entwicklung für Patienten, Krankenkassen sowie unsere Partner und Aktionäre.
Sofern von den Aktionären genehmigt, freuen wir uns, bald mit dem
BioTelemetry-Team zusammenzuarbeiten und unseren Kunden führende Produkte sowie
einen unübertroffenen Kundenservice zu liefern."

Joseph H. Capper, President und Chief Executive Officer von BioTelemetry, fügt
hinzu: "Wir freuen uns ausserordentlich, die Akquisition von LifeWatch
anzukündigen. Wir sind überzeugt, dass der Zusammenschluss der zwei
innovativsten Unternehmen im Bereich ferngesteuerte diagnostische "Digital
Health" Dienstleistungen eine einzigartige Gelegenheit eröffnet, eine enorm
erfolgreiche Gesundheitsplattform aufzubauen, welche hoch begehrte,
lebensrettende und kostensenkende Lösungen anbieten kann. Sofern von den
Aktionären genehmigt, ermöglicht uns diese Transaktion namhafte
Effizienzsteigerungen und massgeblichen Mehrwert für die Aktionäre zu erzielen.
Wir freuen uns auf die Zusammenarbeit mit dem LifeWatch-Team und hoffen, es in
der nahen Zukunft in der BioTelemetry-Familie willkommen zu heissen."

Zeitrahmen
Es wird erwartet, dass die Übernahme im dritten Quartal 2017 abgeschlossen wird.
Das Pre-Announcement, welches die Bedingungen des Übernahmeangebots beinhaltet,
wird gleichzeitig mit dieser Pressemitteilung publiziert. BioTelemetry
beabsichtigt, Mitte April 2017 einen Angebotsprospekt zu präsentieren und das
Übernahmeangebot zu lancieren.

Die Übernahme unterliegt folgenden Bedingungen:
BioTelemetry werden mindestens 67% der ausgegebenen und ausstehenden
Namensaktien von LifeWatch bis Ablauf der Angebotsfrist angeboten, wobei die
Angebotsfrist verlängert werden kann.Weitere transaktionsübliche
Übernahmekonditionen, die im Angebotsprospekt beschrieben sind, u. a.
regulatorische Bewilligungen.
Berater
Lazard dient LifeWatch als exklusiver Finanzberater. CMS von Erlach Poncet AG
und Fox, Swibel, Levin & Carroll, LLP unterstützen LifeWatch als Rechtsberater.

Raymond James agiert als Hauptfinanzberater von BioTelemetry, zusätzlich
unterstützt von Deloitte bei gewissen Buchhaltungs- und Prüfungsangelegenheiten.
Greenburg Traurig, LLP, Niederer Kraft & Frey und Reed Smith LLP dienen
BioTelemetry als Rechtsberater.

Medien- und Analystenkonferenz in Zürich
LifeWatch und BioTelemetry werden am Montag, 10. April 2017 um 09:00 CEST bzw.
03:00 AM Eastern Time, eine gemeinsame Pressekonferenz einberufen.Die
Pressekonferenz findet im Convention Point, Selnaustrasse 30, CH-8001 Zürich,
statt.Medienvertreter und Analysten sind eingeladen, persönlich an der
Pressekonferenz teilzunehmen. Es wird auch einLife Audio Webcastangeboten,
welcher nach der Konferenz etwa zwei Wochen auf den Websites gespeichert sein
wird. Die Slides der Präsentation können unter folgenden Links aufgerufen
werden:http://lifewatch100417-live.audio-webcast.com(login: lifewatch0417).

Die Dial-in Nummern für den Live Audio Webcast finden Sie untenstehend:

CH:+41225805970
DE:+4969222229043
UK:+442030092452
USA:+18554027766
Participant PIN code:60170589#

Für Rückfragen:
LifeWatch AG, Andrew Moore, CFO
c/o Communicators AG , Ralph Spillmann
Mobile: +41 79 514 64 84
E-Mail:investor-relations@lifewatch.com

Zu LifeWatch AG
LifeWatch AG, mit Hauptsitz in Zug und Kotierung an der SIX Swiss Exchange
(LIFE) in der Schweiz, ist ein führender Anbieter von ferngesteuerten
diagnostischen "Digital Health" Dienstleistungen. Die Dienstleistungen von
LifeWatch liefern den Ärzten wichtige Informationen zur angemessenen Behandlung
ihrer Patienten mit dem Ziel, die Behandlung zu optimieren. LifeWatch AG verfügt
über operative Tochtergesellschaften in den USA, der Schweiz, Israel und der
Türkei und ist die Muttergesellschaft von LifeWatch Services, Inc., LifeWatch
Technologies Ltd. und LifeWatch Turkey Holding AG (Joint Venture). LifeWatch
Services, Inc. ist ein führender US-Anbieter für
Herzüberwachungsdienstleistungen. LifeWatch Technologies Ltd. in Israel ist ein
führender Hersteller von Digital-Health-Produkten. LifeWatch Sağlık Hizmetlerine
A.S. ist die operative Tochtergesellschaft der LifeWatch Turkey Holding AG und
Anbieter von Herzüberwachungsdienstleistungen in der Türkei.

Für weitere Informationen: siehewww.lifewatch.com.

E-Mail Alert:Um regelmässig die neusten Informationen zu LifeWatch zu erhalten
und Unterlagen anzufordern, registrieren Sie sich bitte
unterhttps://www.lifewatch.com/Investor-Relations/Alert-Service.html.

Zu BioTelemetry
BioTelemetry, Inc., früher als CardioNet bekannt, ist ein führendes Unternehmen
im Bereich kabelloser Medizinaltechnologie. Der Fokus liegt auf der
Bereitstellung von Gesundheitsdaten zur Verbesserung der Lebensqualität sowie
zur Reduktion der Gesundheitskosten. Das Unternehmen bietet zurzeit
Herzüberwachungs-Dienstleistungen an und produziert Geräte mit einem primären
Fokus auf die Herzüberwachung sowie zentralisierte Dienstleistungen für
Herzlaboratorien.

Für weitere Informationen: siehewww.biotelinc.com.

Cautionary Statement Regarding Forward-Looking Statements
This document includes certain forward-looking statements regarding, among other
things, statements about both, LifeWatch's and BioTelemetry's beliefs and
expectations, statements about BioTelemetry's proposed acquisition of LifeWatch
AG, including the timing and success of the tender offer and expectations
regarding the growth and success of the combined entity. These statements may be
identified by words such as "expect," "anticipate," "estimate," "intend,"
"plan," "believe," "promises", "projects," and other words and terms of similar
meaning. Such forward-looking statements are based on current expectations and
involve inherent risks and uncertainties, including important factors that could
delay, divert, or change any of these expectations, and could cause actual
outcomes and results to differ materially from current expectations. Factors
that may materially affect such forward-looking statements include:
BioTelemetry's ability to successfully complete the tender offer for LifeWatch's
shares or realize the anticipated benefits of the transaction; and the failure
of any of the conditions to BioTelemetry's tender offer to be satisfied. For
further details and a discussion of these and other risks and uncertainties,
please see BioTelemetry's public filings with the Securities and Exchange
Commission, including the company's latest periodic reports on Form 10-K and
10-Q respectively LifeWatch's past press releases, reports and other information
posted on LifeWatch's website. Readers are cautioned not to put undue reliance
on forward-looking statements, which reflect only opinions as of the date of
this press release. BioTelemetry and LifeWatch do not undertake, and
specifically disclaim, any obligation to publicly update or amend any
forward-looking statement, whether as a result of new information, future
events, or otherwise.
 
OFFER RESTRICTIONS
The public tender offer described in the offer documents (the "Offer") is not
being and will not be made, directly or indirectly, in any country or
jurisdiction in which it would be considered unlawful or otherwise violate any
applicable laws or regulations, or which would require BioTelemetry or any of
its subsidiaries to change or amend the terms or conditions of the Offer in any
material way, to make an additional filing with any governmental, regulatory or
other authority or take additional action in relation to the Offer. It is not
intended to extend the Offer to any such country or jurisdiction. Any such
documents relating to the Offer must neither be distributed in any such country
or jurisdiction nor be sent into such country or jurisdiction, and must not be
used for the purpose of soliciting the purchase of securities of LifeWatch by
any person or entity resident or incorporated in any such country or
jurisdiction.

Notice to U.S. Persons Holding LifeWatch Shares
The Offer is made for the securities of a non-U.S. company. The Offer is subject
to the disclosure and procedural requirements of Switzerland, which are
different from those of the United States (the "U.S.").

The pre-announcement available on BioTelemetry's website does not constitute the
Offer. Cardiac Monitoring Holding Company, LLC, a subsidiary of BioTelemetry,
(the "Offeror") will disseminate the offer prospectus (the Offer Prospectus)
(with full Offer terms and conditions) as required by applicable law, and the
shareholders of LifeWatch should review the Offer Prospectus and all other Offer
documents carefully. The Offer may not be accepted before publication of the
Offer Prospectus and expiration of a cooling-off period of ten (10) trading days
(if not extended by the Swiss Takeover Board), which will run from the trading
day immediately after the publication date of the Offer Prospectus.

According to the laws of Switzerland, LifeWatch Shares tendered into the Offer
may be withdrawn after they are tendered until the expiration of the main offer
period.

BioTelemetry and any of its subsidiaries and any advisor, broker or financial
institution acting as an agent or for the account or benefit of BioTelemetry or
the Offeror may, subject to applicable Swiss securities laws, rules and
regulations, make certain purchases of, or arrangements to purchase, LifeWatch
Shares from shareholders of LifeWatch who are willing to sell their LifeWatch
Shares outside the Offer from time to time, including purchases in the open
market at prevailing prices or in private transactions at negotiated prices. The
Offeror will disclose promptly any information regarding such purchases of
LifeWatch Shares in Switzerland through the electronic media and/or the stock
exchange and in the U.S. by means of a press release, if and to the extent
required under applicable laws, rules and regulations in Switzerland.

It may be difficult for U.S. holders to enforce their rights and any claim
arising out of U.S. federal securities laws, since LifeWatch is located in a
non-U.S. jurisdiction, and some or all of its officers and directors may be
residents of a non-U.S. jurisdiction. U.S. holders may not be able to sue a
non-U.S. company or its officers or directors in a non-U.S. court for violations
of the U.S. securities laws. Further, it may be difficult to compel a non-U.S.
company and its affiliates to subject themselves to a U.S. court's judgment.

The receipt of cash and stock consideration in the Offer by a U.S. shareholder
will generally be a taxable transaction for U.S. federal, state and local income
tax purposes. Each U.S. shareholder is urged to consult his independent
professional adviser immediately regarding the tax consequences of acceptance of
the Offer.

Securities may not be offered or sold in the U.S. absent registration or an
exemption from registration under the U.S. Securities Act. It is expected that
the Offer will be subject to a Tier I exemption pursuant to Rule 14d-1(c) of the
U.S. Securities Exchange Act of 1934, as amended, and that the issuance of
BioTelemetry Common Stock in connection therewith will be exempt from
registration under the U.S. Securities Act of 1933, as amended, pursuant to Rule
802 thereof.

Neither the Securities and Exchange Commission nor any securities commission of
any State of the U.S. has (a) approved or disapproved of the Offer, (b) passed
upon the merits or fairness of the Offer, or (c) passed upon the adequacy or
accuracy of the disclosure in the pre-announcement. Any representation to the
contrary is a criminal offence in the U.S.

Im Zweifelsfall gilt die englische Originalmeldung. 
 

 

Zusatzmaterial zur Meldung:


Dokument:http://n.eqs.com/c/fncls.ssp?u=AXUYHRXTJI
Dokumenttitel: 20170409 LION Release_DE_FINAL
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Ende der Ad-hoc-Mitteilung------------------------------------------------------

Sprache:       Deutsch

Unternehmen:   LifeWatch AG

               Baarerstrasse 139

               6300 Zug

               Schweiz

Telefon:       +41 41 728 67 78

Internet:   www.lifewatch.com

ISIN:          CH0012815459

Valorennummer: 811189

Börsen:        Freiverkehr in Berlin, Stuttgart; Open Market in Frankfurt; SIX
Swiss Exchange



 

Ende der Mitteilung EQS Group News-Service

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